Il Software di sistema della Xbox 360 (o Dashboard), è un sistema operativo aggiornabile. Esso risiede in un file system di 16MB, che può arrivare ad un massimo di 32. Gli aggiornamenti per tale sistema possono essere scaricati dal servizio Xbox Live direttamente su Xbox 360 e successivamente installati. Microsoft, ha però anche fornito un sito web, accessibile tramite PC, dal quale è possibile scaricare tali aggiornamenti, tali aggiornamenti potranno poi essere installati tramite chiavetta USB o supporti ottici di memorizzazione. Gli aggiornamenti del software di sistema possono anche essere installati tramite dischi di gioco. Esistono tuttavia eccezioni per le quali gli aggiornamenti per il software di sistema diventano obbligatori, ad esempio quando ci si connette a Xbox Live oppure quando si dispone di un gioco compatibile unicamente con una versione del software di sistema più recente. Questo tipo di OS è un kernel di Windows XP, quindi utilizza l'architettura di Windows NT.